Почему падают акции microstrategy
MicroStrategy поставила все на биткоин и взлетела на 743%. Что дальше?
Динамика: +743%
Причина роста: инвестиции в биткоины и бум на рынке криптовалюты
Плюсы: стратегия на вложения в биткоины
Риски: волатильность и непредсказуемость криптовалюты, недостаточное внимание основному бизнесу, большие долги
MicroStrategy — представитель IT-сектора. По основному роду деятельности компания разрабатывает программное обеспечение для бизнес-аналитики и оказывает облачные услуги.
MicroStrategy была основана еще в 1989 году, однако пристальное внимание инвесторов она привлекла менее года назад, когда начала вкладывать все свободные средства в биткоины.
Есть мнение, что сильная зависимость MicroStrategy и других подобных компаний от криптовалюты — повод для беспокойства инвесторов. Например, потому что такая зависимость делает компанию слишком подверженной манипуляциям. Насколько устойчиво текущее положение MicroStrategy и стоит ли покупать ее акции?
Криптовалюта скоро вытеснит золото как средство сбережения, уверен гендиректор MicroStrategy
К покупке криптовалюты гендиректора и сооснователя MicroStrategy Майкла Сэйлора подтолкнула политика Федеральной резервной системы.
Почему биткоин? Выбор Сэйлор объяснял падением, на его взгляд, роли золота в вопросе сохранении капитала. «За последнее десятилетие биткоин превзошел золото (по динамике. — Прим. «РБК Инвестиций») в 100 раз. В следующем десятилетии произойдет полная цифровая трансформация золота в биткоины и демонетизация драгоценных металлов как класса активов», — написал он в одном из твитов.
#Bitcoin has outperformed #Gold by 100x over the past decade. The next decade will witness the complete digital transformation of gold to bitcoin, and the demonetization of the precious metals asset class. https://t.co/c4j060m9l0
Инфраструктура биткоина, в отличие от традиционных активов, постоянно развивается, становясь со временем более быстрой и устойчивой, добавил Сэйлор. К тому же количество биткоина, которое можно добыть, ограничено, сказал он. По некоторым подсчетам, при помощи текущей версии программного обеспечения для майнинга криптовалюты можно добыть всего 21 млн монет.
Эксперты ожидают дальнейшего роста биткоина. Поможет рост инфляции и интерес крупных инвесторов
На инфляционные риски указывает сильный рост доходности американского госдолга. 18 марта доходность десятилетних казначейских облигаций США подскочила до 1,73%, хотя еще на конец предыдущего дня она составляла 1,64%. Рынок ожидает, что в ближайшие пять лет инфляция в США в среднем составит около 2,6%, а на горизонте десяти лет — 2,3%. Это подстегивает интерес инвесторов к биткоину.
Сильной поддержкой для крипты становится и растущий интерес крупных институциональных инвесторов. К примеру, один из шести крупнейших банков в США Morgan Stanley сообщил, что намерен предложить клиентам инвестиции в биткоин. «Волатильность биткоина остается, но это неизбежная часть столь быстрого роста», — отмел возможные опасения Янис Кивкулис.
Что сыграет против компании
Руководство не уделяет достаточно внимания бизнесу
В то же время основной бизнес MicroStrategy уже долгое время не показывает признаков здорового роста:
«Вместо того чтобы сосредоточиться на деятельности компании, генеральный директор Майкл Сэйлор, похоже, скрестил пальцы и надеется на лучшее с вложением, которое находится вне его контроля», — отметил эксперт The Motley Fool Шон Уильямс.
В таких уcловиях компанию с легкостью могут потеснить многочисленные конкуренты. Помимо традиционных игроков IT-сектора, таких как Microsoft, IBM, SAP, Oracle, на рынке появилось множество новых, которые на глазах становятся очень крупными. Среди них Palantir или Salesforce.
«MicroStrategy далеко не самый крупный игрок рынка бизнес-аналитики, а конкурентное давление со стороны этих компаний возрастает», — предупредил аналитик ГК «Финам» Леонид Делицын
Компания увеличила долги, чтобы купить биткоины
«Одно дело, когда Tesla инвестирует менее 8% имеющихся денежных средств в биткоин, и совсем другое, когда генеральный директор берет долг, чтобы купить непроверенный актив, — пишет Шон Уильямс — Хотя эта стратегия на мгновение окупилась, нельзя с уверенностью сказать, что это был мудрый шаг».
Уильямс уверен, что биткоин — очень нестабильное и опасное вложение средств. В частности, он указывает на склонность актива к продолжительным спадам.
Эксперты Deutsche Bank предупреждают, что волатильность биткоина может быть сильной, так как оборот криптовалюты остается невысоким относительно ее предложения, поэтому достаточно нескольких крупных покупок или продаж, чтобы повлиять на соотношение спроса и предложения.
Эксперты считают, что акции компании будут повторять динамику биткоина, и призывают к осторожности
«Компания делает ставку на скорый рост [биткоина], и если это произойдет, она получит прибыль и большое увеличение курса акций. Текущее положение дел в бизнесе MicroStrategy можно назвать устойчивым, но стоит понимать, что криптовалюты — высокорисковый актив, поэтому негатив на рынке может обрушить курс и бумаги основных держателей», — предупредил управляющий директор инвестиционной компании «Универ Капитал» Артем Лютик.
Учитывая, что MicroStrategy — один из наиболее крупных держателей актива, цена акций компании — это прокси цены биткоина, то есть она следует за его колебаниями, также отметил Янис Кивкулис.
Больше новостей об инвестициях вы найдете в нашем аккаунте в Instagram
MicroStrategy. Акции, которые зависят от биткоина
Акции крупнейшего держателя криптовалюты среди публичных компаний MicroStrategy во вторник просели на 5%. С начала недели снижение составило более 14%.
MicroStrategy Incorporated — компания, предоставляющая бизнес-аналитику, мобильное программное обеспечение и облачные технологии для предприятий, работающих в сфере розничной торговли, финансов, страхования и телекоммуникаций.
Компания начала активно покупать криптовалюту с середины прошлого года. По словам CEO MicroStrategy Майкла Дж. Сэйлора, его миссия — помочь с внедрением биткоина.
Что влияет на цену
По этой причине стоимость акций MicroStrategy почти полностью зависит от колебаний цены биткоина. Корреляция достигает 80%.
Биткоин продолжает оставаться под давлением на фоне ужесточения регулирования в Китае. Накануне Народный банк КНР запретил платежной платформе Alipay и китайским банкам предоставлять услуги, связанные с торговлей криптовалютами. Дополнительным фактором для снижения выступают вводимые властями Китая ограничения на майнинг криптовалют.
Ужесточение регуляторных мер в отношении криптовалют, вероятно, связано с планами властей КНР по полноценному внедрению цифрового юаня на территории страны.
Стоит ли покупать
Акции MicroStrategy могут быть интересны только тем инвесторам, которые интересуются рынком криптовалют, но не хотят переводить средства на биржи, работающие без должного контроля регуляторов.
Некоторые инвесторы рассматривают акции компании как своего рода криптовалютный ETF, но такой подход несет в себе повышенные риски.
Последние новости
Рекомендованные новости
Ход торгов. Голубые фишки снова пользуются спросом
Отчет Газпрома за III квартал. Отличные результаты
Кто и как шортит российский рынок
Сегодня на СПБ. Производители вакцин остаются в топе
АФК Система. Как изменился дисконт к дочкам
Энергетический кризис: откуда ты взялся и когда закончишься
Омикрон. Что известно про новый штамм коронавируса
В каких акциях можно пересидеть новые локдауны
Адрес для вопросов и предложений по сайту: bcs-express@bcs.ru
* Материалы, представленные в данном разделе, не являются индивидуальными инвестиционными рекомендациями. Финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном разделе, могут не подходить Вам, не соответствовать Вашему инвестиционному профилю, финансовому положению, опыту инвестиций, знаниям, инвестиционным целям, отношению к риску и доходности. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО «Компания БКС» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данном разделе.
Информация не может рассматриваться как публичная оферта, предложение или приглашение приобрести, или продать какие-либо ценные бумаги, иные финансовые инструменты, совершить с ними сделки. Информация не может рассматриваться в качестве гарантий или обещаний в будущем доходности вложений, уровня риска, размера издержек, безубыточности инвестиций. Результат инвестирования в прошлом не определяет дохода в будущем. Не является рекламой ценных бумаг. Перед принятием инвестиционного решения Инвестору необходимо самостоятельно оценить экономические риски и выгоды, налоговые, юридические, бухгалтерские последствия заключения сделки, свою готовность и возможность принять такие риски. Клиент также несет расходы на оплату брокерских и депозитарных услуг, подачи поручений по телефону, иные расходы, подлежащие оплате клиентом. Полный список тарифов ООО «Компания БКС» приведен в приложении № 11 к Регламенту оказания услуг на рынке ценных бумаг ООО «Компания БКС». Перед совершением сделок вам также необходимо ознакомиться с: уведомлением о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг; информацией о рисках клиента, связанных с совершением сделок с неполным покрытием, возникновением непокрытых позиций, временно непокрытых позиций; заявлением, раскрывающим риски, связанные с проведением операций на рынке фьючерсных контрактов, форвардных контрактов и опционов; декларацией о рисках, связанных с приобретением иностранных ценных бумаг.
Приведенная информация и мнения составлены на основе публичных источников, которые признаны надежными, однако за достоверность предоставленной информации ООО «Компания БКС» ответственности не несёт. Приведенная информация и мнения формируются различными экспертами, в том числе независимыми, и мнение по одной и той же ситуации может кардинально различаться даже среди экспертов БКС. Принимая во внимание вышесказанное, не следует полагаться исключительно на представленные материалы в ущерб проведению независимого анализа. ООО «Компания БКС» и её аффилированные лица и сотрудники не несут ответственности за использование данной информации, за прямой или косвенный ущерб, наступивший вследствие использования данной информации, а также за ее достоверность.
Прогнозы по MSTR
Подписаться на идеи по MSTR
Подписаться на идеи по MSTR
Доброе утро! Считаю район 717-724$ определяющим дальнейшее движение инструмента. На графике рисуется тройная вершина в шорт и ГИП в лонг (по моему мнению). Цели лонга: 950$, 1250$, 1350$, 1800$ и выше (до 2400$). В случае снижения инструмента вижу цели в районе: 610$, 480$. Учитывая слабый DXY (индекс доллара), в приоритете лонг, но если на то будет указывать.
Не долго музыки играла. Стоит смотреть в шорт в случае отбоя от 0.618(1166)
по тех анализу: 1. Акция находится в восходящем канале 2. Образовался нисходящий клин с пробитием вверх его цель это уровень 752 (+ 8% от текущей цены) 3. Сопротивление на уровне 0,5 по Фибоначчи это уровень 865 это в долгую (до конца декабря) Другие факторы: Индикаторы показывают на рост Акция вкладывается в биток он растёт Ситуация на фондовом рынке Америки.
отбились от 200EMA, имеем две пары заходных наверх, стоп по красной линии, в случае позитива на рынке криптовалют рост усилится
Микростратеджи хайпанутая бумага на фоне закупки битка. Волновая картина отражает позитивный настрой толпы. Думаю все у компании будет хорошо))) Стоит ожидать волатильность в четвертой волне, но в целом, я сомневаюсь, что бумага может с текущих сильно упасть. Я сегодня сделал много разметок для одноклубников. В целом.
Признаки лонга: 1. Минимум на часовом TF не был перебил, а значит сохраняется лонговый тренд 2. Цикл реаккумуляции со spring’ом на уровне 692. Ждите подтверждения реаккумуляции и заходите в лонг.
Добрый день! Авторское видение волн представлено на графике. Интересно проверить идею. Не инвестрекомендация p.s.: возможно рост со 130$ до 1304$ был первой глобальной волной. Соответственно, волна «три» будет равна 1304$ x 1; 1.618; 2.618; 3.618; 4.618
#MSTR 📌Акции компании следуют за курсом биткоина ₿, так как она владеет их огромным количеством. 📎 Биткоин пробил уровень сопротивления и стремится дальше вверх, поэтому по #MSTR также ожидаю продолжение восходящей тенденции. Техническая картина также говорит за рост: на 3Н часовом графике цена пробила нисходящую наклонную, преодолела уровень сопротивления и.
Импульсное движение, основанное на высоком таймфрейме, дает колосальный взлет актива.Так что держитесь.
Наблюдается интересное увеличение торговой активности в шорт, с четом роста цены
Доброе утро, бычки! Считаю приемлемым подбор по текущим (цена закрытия пятницы 547$-550$) и по моему скромному мнению ниже мы ее уже не увидим. Успехов в инвестировании!
MSTR 3300$ Хорошая возможность для инвесторов!
Набирайте, и подождите месяца 2-3 чтобы забрать все с этой сделки. Те кто застрял в ней ждите.
MicroStrategy покупает еще 13 тысяч биткоинов и падает на 10%
Американская компания — разработчик программного обеспечения MicroStrategy (NASDAQ: MSTR) заявила о покупке 13 тысяч биткоинов на 489 млн долларов по средней цене в 37,6 тысячи долларов. Теперь у компании 105 тысяч биткоинов на общую сумму в 2,7 млрд долларов. Средняя цена с учетом комиссий — 26 тысяч долларов за монету.
Объявление MicroStrategy неудачно совпало с падением самой криптовалюты. В понедельник, 21 июня, акции компании и биткоин упали примерно на 10%: правительство Китая запретило майнинг в провинции Сычуань — крупном центре по добыче криптовалюты. Считается, что 90% всех майнинговых мощностей в Китае остановят.
За неделю до покупки MicroStrategy сообщила об успешном размещении долговых обязательств на сумму 500 млн долларов под 6,125% годовых. Компания покупает биткоины не на свободные, а на заемные деньги. В конце марта, когда закончился первый квартал, размеры чистого долга и цифровых активов компании были примерно равны: 1,6 и 1,9 млрд долларов.
Как победить выгорание
Глава MicroStrategy Майкл Сэйлор считает финансовую стратегию компании оправданной: «Мы превратились в компанию, которая может продавать корпоративное программное обеспечение, а также может покупать и хранить биткоины. Мы успешно сделали это с помощью кредитного плеча».
В ближайшее время MicroStrategy привлечет еще миллиард долларов за счет выпуска дополнительных акций. «Биткоин приносит доход акционерам. Я думаю, что сотрудники довольны. Акционеры довольны», — добавил Сэйлор.
Основная деятельность MicroStrategy — разработка приложений для бизнес-аналитики. Компания продает корпоративным клиентам лицензии и подписки на свои продукты. Выручка разработчика растет нестабильно, а операционная прибыль в последние годы околонулевая.
Кроме стандартных корпоративных рисков, которые есть у каждой компании, MicroStrategy взяла на себя риски, связанные с переоценкой ее цифровых активов. За два месяца биткоин подешевел на 50%, с 64 до 32 тысяч долларов. Если стоимость криптовалюты опустится ниже 26 тысяч, средней цены покупки MicroStrategy, то акции компании могут начать быстро падать.
MicroStrategy акции
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Небольшая компания MicroStrategy, акции которой известны лишь узкому кругу специалистов, бьёт по оборотам (75 млн. руб. на московской бирже) акции столпов американской экономики — Amazon (5 млн. руб.), Apple (13 млн. руб.), Alphabet (6 млн. руб.), Microsoft (7 млн. руб.), Tesla (33 млн. руб.)
Адаптированный перевод отрывка:
Авто-репост. Читать в блоге >>>
MicroStrategy вчера продала транш облигаций. Доходность 6,125%. Инвесторы предъявили спрос на сумму 1,6 млрд. долл. Предложение — 400 млн. Целевая сумма была повышена до 500 млн. Источник: forklog.com/Bloomberg-spros-na-obligatsii-microstrategy-sostavil-1-6-mlrd
Вола зашкаливает по бумаге. Биток сделал 33% с лоя 8 июня 2021 года, акции Микростретеджи выросли на 41% за тот же период.