Почему резко упали акции северстали
Северсталь. Продавцы не стали дожидаться дивидендного гэпа
Итоги торгов
На предыдущей торговой сессии акции Северстали подешевели на 0,98%, закрытие прошло на отметке 1722,4 руб. Бумага выглядела хуже рынка. Объем торгов составил 4,2 млрд руб.
Краткосрочная картина
Акции Северстали скорректировались в последний день торгов с дивидендами. Продавцы не стали дожидаться дивидендного гэпа. Впрочем, откат вчера наблюдался и в бумагах НЛМК на фоне падения мировых цен на железную руду.
Сигналы разворотной дневной свечи подтвердились. Котировки опустились ровно к локальному растущему тренду и сегодня резко отступят вниз от него гэпом.
Очистка от дивидендов предполагает ценовой разрыв примерно на их величину. Снижение, вероятно, превысит 4% и минимумы августа будут обновлены. Чуть ниже них, на уровне 1650, проходит 50%-ый коррекционный рубеж по Фибоначчи относительно волны роста от минимумов июня. Еще ниже, в районе 1630, проходит растущий многомесячный тренд, и откат сюда видится вполне вероятным.
Дивидендный гэп может быть закрыт в течение пары месяцев при сохранении стабильного фона.
Внешний фон
Внешний фон сегодня с утра складывается нейтральный. Азиатские индексы демонстрируют положительную направленность. Фьючерс на S&P 500 утром дорожает на 0,3%. Нефть Brent растет на 0,7%. Фьючерсы на сталь и железную руду в Китае дешевеют. Открытие ожидается гэпом вниз.
Уровни сопротивления: 1676 / 1700 / 1722
Уровни поддержки: 1650 / 1630 / 1610
Долгосрочная картина
В акциях Северстали сохраняется долгосрочная восходящая тенденция. На максимумах года цена заметно оторвалась от своей 200-дневной скользящей средней, после чего прошла разгрузка перекупленности.
БКС Мир инвестиций
Рекомендованные новости
Рубль укрепляется опережающими темпами
Кто сегодня в лидерах отскока
Отчет Газпрома за III квартал. Отличные результаты
5 идей в российских акциях: коррекция лишь увеличивает потенциал роста
АФК Система. Как изменился дисконт к дочкам
Энергетический кризис: откуда ты взялся и когда закончишься
Омикрон. Что известно про новый штамм коронавируса
Кто и как шортит российский рынок
Адрес для вопросов и предложений по сайту: bcs-express@bcs.ru
* Материалы, представленные в данном разделе, не являются индивидуальными инвестиционными рекомендациями. Финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном разделе, могут не подходить Вам, не соответствовать Вашему инвестиционному профилю, финансовому положению, опыту инвестиций, знаниям, инвестиционным целям, отношению к риску и доходности. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО «Компания БКС» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данном разделе.
Информация не может рассматриваться как публичная оферта, предложение или приглашение приобрести, или продать какие-либо ценные бумаги, иные финансовые инструменты, совершить с ними сделки. Информация не может рассматриваться в качестве гарантий или обещаний в будущем доходности вложений, уровня риска, размера издержек, безубыточности инвестиций. Результат инвестирования в прошлом не определяет дохода в будущем. Не является рекламой ценных бумаг. Перед принятием инвестиционного решения Инвестору необходимо самостоятельно оценить экономические риски и выгоды, налоговые, юридические, бухгалтерские последствия заключения сделки, свою готовность и возможность принять такие риски. Клиент также несет расходы на оплату брокерских и депозитарных услуг, подачи поручений по телефону, иные расходы, подлежащие оплате клиентом. Полный список тарифов ООО «Компания БКС» приведен в приложении № 11 к Регламенту оказания услуг на рынке ценных бумаг ООО «Компания БКС». Перед совершением сделок вам также необходимо ознакомиться с: уведомлением о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг; информацией о рисках клиента, связанных с совершением сделок с неполным покрытием, возникновением непокрытых позиций, временно непокрытых позиций; заявлением, раскрывающим риски, связанные с проведением операций на рынке фьючерсных контрактов, форвардных контрактов и опционов; декларацией о рисках, связанных с приобретением иностранных ценных бумаг.
Приведенная информация и мнения составлены на основе публичных источников, которые признаны надежными, однако за достоверность предоставленной информации ООО «Компания БКС» ответственности не несёт. Приведенная информация и мнения формируются различными экспертами, в том числе независимыми, и мнение по одной и той же ситуации может кардинально различаться даже среди экспертов БКС. Принимая во внимание вышесказанное, не следует полагаться исключительно на представленные материалы в ущерб проведению независимого анализа. ООО «Компания БКС» и её аффилированные лица и сотрудники не несут ответственности за использование данной информации, за прямой или косвенный ущерб, наступивший вследствие использования данной информации, а также за ее достоверность.
Акции металлургов упали после слов Белоусова о плане «забрать» ₽100 млрд
Акции российских металлургических компаний упали в первые минуты торгов в понедельник, 31 мая. Котировки «Северстали» снизились на 6% и на 10:01 мск торговались на уровне ₽1652, бумаги НЛМК — на 1,7%, до ₽259 (10:03 мск), ММК — на 1,9%, до ₽61,82 за акцию (10:03 мск).
Снижение акций металлургов произошло на фоне заявлений первого вице-премьера Андрея Белоусова. В интервью РБК тот сказал, что в 2020 году — на фоне пандемии коронавируса — российские металлургические компании увеличили доходы «в разы», в том числе за счет повышения цен на внутреннем рынке вслед за ростом мировых цен.
«Мы посчитали, что металлурги нас (государство, бюджет) — извините за это слово — нахлобучили в части госкапвложений и гособоронзаказа примерно на ₽100 млрд», — сказал он. По словам чиновника, эти деньги компании должны вернуть в бюджет в виде налога. Белоусов указал на единственную сложность — механизм изъятия сверхдоходов. Он считает, что наилучший вариант — повысить НДПИ.
«У нас рынок свободный, но государство имеет все возможности установить налоги таким образом, чтобы то, что они получили, у них забрать. Это, я думаю, мы сделаем», — сказал он.
Вице-премьер не раз указывал на необходимость повысить налоги, чтобы российский бюджет больше выигрывал от сверхдоходов производителей. Три года назад Белоусов, будучи помощником президента, оценивал сверхдоходы металлургических компаний, производителей удобрений и газохимии в ₽513,7 млрд и предлагал их направить на выполнение майских указов 2018 года. Тогда этот план трансформировался в программу стимулирования инвестиций в России.
Нужно также отметить, что акции «Северстали» могут падать в том числе из-за дивидендного гэпа: 28 мая был последний день, когда можно было купить бумаги компании, чтобы получить дивиденды.
Что происходит на рынке металлов
Сейчас мировая металлургическая отрасль переживает один из лучших периодов в своей истории. По мере восстановления экономики растет спрос на продукцию металлургов. Однако компании, которые из-за спада в экономике во время пандемии приостановили часть имеющихся мощностей, не успевают возвращать их в строй, что ведет к дефициту металлов.
Вслед за металлами взлетели акции металлургов, и российские компании стали одним из бенефициаров сложившегося тренда. С начала года котировки «Северстали» выросли на 33%, НЛМК — на 26%, ММК — на 13%, ТМК — на 18%.
По предварительным данным ассоциации «Русская сталь», благодаря росту цен на металлы входящие в нее российские предприятия черной металлургии заплатят в бюджет более ₽200 млрд по итогам 2021 года. Это почти вдвое превышает показатели 2020 года.
Беспрецедентный рост цен на черные металлы и доходов металлургов привлек внимание российских регулирующих органов. Федеральная антимонопольная служба (ФАС) возбудила дела в отношении «Северстали», ММК и НЛМК, которые, по ее данным, поддерживали монопольно высокие цены.
В конце апреля Андрей Белоусов и курирующий промышленность вице-премьер Юрий Борисов поручили Минпромторгу, Минфину и Росрезерву проработать способ регулирования цен на металлы с помощью создания запасов в Росрезерве с последующей продажей в период всплеска цен — по примеру рынка зерна.
Северсталь акции
По данным Минпромторга, ведомство не обсуждает продление экспортных пошлин на металлопродукцию — действующие пошлины останутся в силе до конца 2021 года (15% для черных и цветных металлов). После этого планируется увеличить налоговую нагрузку на добычу руды. Запрос о продлении пошлин во избежание роста цен на автомобили поступил от АвтоВАЗа.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
29.11.2021 00:13:47
Минпромторг не обсуждает продление экспортных пошлин на металлы для сдерживания цен авто
Минпромторг не видит необходимости в продлении экспортных пошлин на металлопродукцию для избежания роста цен на автомобили, следует из комментария пресс-службы министерства ТАСС.
«Формирование отпускных цен на автомобили зависит от многих факторов, в том числе и от цен на металлопродукцию, полупроводники, логистику и т. д., но решающим среди всех факторов в условиях товарного дефицита является баланс платежеспособного спроса и предложения. Что касается продления экспортных пошлин на металлопродукцию, то обсуждение этого вопроса в Минпромторге не идет»,- сказали в министерстве.
Ранее «Автоваз» обратился к Минпромторгу с просьбой продлить действие экспертных пошлин на металлопродукцию на 2022 год. Как заявил вице-президент по внешним связям «Автоваза» Сергей Громак, завершение действия экспортных пошлин на сталь приведет к подорожанию автомобилей.
Как отметили в Минпромторге со ссылкой на данные Росстата, по легковым автомобилям индекс потребительских цен октября 2021 года вырос на 11,5% к декабрю 2020-го.
С 1 августа по 31 декабря 2021 г. в России действуют пошлины на экспорт черных и цветных металлов, а также продукции металлургии за пределы Евразийского экономического союза. Пошлина состоит из базовой ставки в 15% и специфического компонента, который рассчитывается в долларах за тонну.
Информационное агентство России ТАСС
🏆 Сегодня «Северсталь» стала лауреатом премии ComNews Awards 2021 в номинации «Лучшее цифровое решение в металлургии»
Победу принес проект «цифрового цеха» на площадке ЧерМК в Колпине: благодаря комплексу моделей на базе машинного обучения удалось увеличить производительность стана 5000 на 5,2%, а в ближайшем времени ожидается рост на дополнительные 1,5%.
FeO + CO = Fe + CO2 — вот так без слов можно описать то, что происходит при доменном производстве стали.
Здесь CO2 — это выбросы углекислого газа, объем которых мы постоянно и поэтапно снижаем.
Уже существует решение, при котором выбросов CO2 не будет вообще. Если заменить углерод на водород, то на финальном этапе производства будет получаться только сталь и вода:
3H2 + Fe2O3 = 2Fe + 3H2O
Но не все так просто и мало просто найти решение. Нужно сделать его доступным и выгодным. Подробнее — в новой статье в сообществе «Вместе»: vmeste.severstal.com/sustainability/budushchee-dekarbonizatsii-metallurgii-vyzovy-i-resheniya/
Его нынешняя версия не предусматривает никаких дамб и, как заявляет Vale, минимизирует нагрузку на окружающую среду. Производственная мощность предприятия уменьшена до 14 млн. т в год, срок его функционирования составит 29 лет.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Всем, привет мельком пробежался по обзору финансовой стабильности 2-3кв от ЦБ
Который зафиксировал значительный приток физиков на фоне хронический отток нерезидентов на рынке акций.
В этом ЦБ видит возрастание зависимости рынка от поведения физиков.
Когда физики пукупали:
Что физики покупали:
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Luminary,
готов у тебя выкупит акци северстали по 1000 рублей за штуку.
Если индекс МосБиржи не сможет удержаться у 3900 пунктов, то вероятно развитие его снижения к отметке 3700 пунктов, способной выступить более надежной опорой рынку, — прогнозирует Жильников: — В ближайшие дни, поддержка индексу может прийти от металлургов, — мы ждем, что этот сегмент может выглядеть «лучше рынка» ввиду стабильных цен на реализуемое сырье (а, например, на сталь и растущих), а также дороговизны доллара, от чего конвертационные доходы компаний увеличиваются»
Индекс МосБиржи, начинавший ноябрь вблизи исторических максимумов, спикировал на 3,6% за день и 8% с прошлого четверга, за три дня стерев в пыль почти два месяца роста. Его значение на конец торгов — 3827,7 пункта — стало минимальным с 26 августа.
SeverStal Imoex Clr 22.11.2021
929.30
Авто-репост. Читать в блоге >>>
👉 Расположенный на территории непризнанной Луганской народной республики (ЛНР) Алчевский металлургический комбинат (АМК) 21 ноября возобновил работу цеха по прокату толстолистовой стали
👉 До конца ноября комбинат планирует произвести более 10 000 т проката. В декабре производство планируется увеличить до 40 000–45 000 т проката в месяц с перспективой дальнейшего наращивания. Как заявляли в июне 2021 г. главы ДНР и ЛНР Денис Пушилин и Леонид Пасечник, теперь предприятие, как и другие металлургические активы республик, находится под контролем «нового инвестора»
👉 Это может привести к падению внутренних цен на стальной прокат
Авто-репост. Читать в блоге >>>
А тем временем пригласили принять участие в электронном голосовании ВОСА. Голосую за дивы уверенной рукой!
PS. Проголосовал «за» и рука не дрогнула.
Если посмотреть на цены акций Северстали, НЛМК, ММК за последние полгода, то видно, что акции держатся примерно на том же уровне. При этом последние полгода инвесторы продолжают получать дивиденды около 5% в квартал, что соответствует 20% годовым. Возникает вопрос как долго это продержится и какие дальнейшие перспективы Северстали, НЛМК, ММК.
Сразу стоит сказать, что прибыль этих компаний, а также выплачиваемые дивиденды, больше всего зависит именно от цен на сталь. Конечно в зависимости от других параметров тоже что-то меняется, но не так сильно: падают цены на железную руду – проигрывает Северсталь и ММК (у них 100% своей руды), выигрывает ММК, растут цены на уголь – выигрывает Северсталь (100% своего угля), проигрывает НЛМК (нет своего угля), немного проигрывает ММК (мало своего угля), а также если введут повышенный налог на прибыль при больших дивидендах через пару лет – у ММК ничего не изменится, немного потеряет НЛМК, больше потеряет Северсталь. В итоге все эти параметры влияют на прибыль и дивиденды на значения в несколько десятков процентов, но больше всего влияет именно цены на конечный продукт — сталь. В итоге я даже перестал пытаться как-то сильно выделять какую-то одну компанию из этой тройки и стараюсь инвестировать во все три компании – в зависимости от коньюктуры кто-то из них обязательно выигрывает, главный вопрос куда движется вся отрасль производителей стали.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Подобное снижение обуславливается снижением спроса на руду в Китае, который является крупнейшим её импортером и производителем наибольших объемов стали в мире: страна закупает около 70% мировых объёмов морских поставок железной руды и производит около 50% мировой стали.
Правительство Китая в середине года опубликовало предписания о необходимом сокращении темпов промышленного производства, согласно которым объём производства в 2021 г. не должен быть выше показателя 2020 г., равного рекордным 1,06 млрд стали.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Северсталь разработала Климатический меморандум
К Климатическому меморандуму «Вместе к низкоуглеродному будущему» уже присоединились Schneider Electric и Air Liquide, и Северсталь
Меморандум состоит из пяти принципов и рекомендаций по их выполнению:
— Внедрять климатическую повестку в практику корпоративного управления;
— Оценивать выбросы парниковых газов и устанавливать цели для их снижения;
— Управлять климатическими рисками и адаптироваться к климатическим изменениям;
— Поддерживать развитие и внедрение низкоуглеродных технологий;
— Выстраивать климатически ответственное взаимодействие с заинтересованными сторонами.
Авто-репост. Читать в блоге >>>
сегодня ожидаем: ФАС рассмотрит дело по ценам на прокат
Даже с учетом имеющихся рисков акции отраслевых эмитентов остаются интересным активом, а во время коррекций становятся еще более интересными. Мы полагаем, что при каждой серьезной просадке акции производителей базовых материалов будут выкупаться.
Калачев Алексей
ФГ «Финам»
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Слишком активно покупают, лучше не шортить
Diamond,
Индекс метала, изменил траекторию, готовится к локальном росту в границах большой коррекции
Сева готовится закрывать августовский дивидентный геп
Цель 1750 (+4,5%)
Дмитрий, не факт. РБК второй день пускает в эфир бла-блу про металлургов, причем выпуск тот же, а название сегодня поменяли, и вчера же чудесным образом синхронно начали расти все металло папиры. так что могут развернуть в любой момент также как и начали
Дмитрий Иванович,
На графике М 30 сигналы к продаже до уровня 1646.
Американские металлурги сегодня скорректировались после роста.
После этой коррекции, на открытие Nasdaq, начнётся отскок. И в рост
Это чисто техническая картина
Ночью и утром Китай уйдёт в коррекцию после сегодняшнего бурного роста
Дмитрий, совпали, по моим ощущениям аналогично, должна откатить в диапазон 1640-1650. Вопрос только когда, насчет среды не уверен. Какой смысл им второй раз эфир проплачивать во вторник вечером, разве что пакетом шло, а в среду об хомяков позу закрывать будут…
Дмитрий Иванович,
Ну вот и дошли до 1650
Куда теперь?
Судя по предстоящим впереди распродажам, линия поддержки чуток ниже: 1635
Дмитрий, сори, выпал из контекста, командировка. За это время успела сходить ниже прогнозного, даже не рискнул сразу позу набрать. Думаю до отсечки еще просадят пару раз, но не ниже 1620-1630, народ откупать будет.
Дмитрий Иванович,
Согласен. Из всех металлургов Сева самый надёжный партнёр 🤓➕⤴️
ГМК Норникель
Аэрофлот
Сбербанк
Сургутнефтегаз
Самолет
Новый Колизей
Газпром
Доллар рубль
ПАО «Северсталь» (ИНН 3528000597) — международная горно-металлургическая компания — концентрирует своё производство на продуктах с высокой добавленной стоимостью. Компания имеет опыт приобретения и интеграции активов в Северной Америке и Европе. Ей также принадлежат горнодобывающие предприятия в России, обеспечивающие сырьём производства компании. Акции компании котируются на российских торговых площадках РТС и ММВБ, глобальные депозитарные расписки представлены на Лондонской фондовой бирже.
Рекомендованные дивиденды за три месяца, завершившихся 30 июня 2018 года, составляют 45.94 рублей на акцию.
Северсталь. Объем торгов не дотянул до миллиарда
Итоги торгов
На предыдущей торговой сессии акции Северстали подорожали на 0,06%, закрытие прошло на отметке 1656,2 руб. Бумага выглядела чуть лучше рынка. Объем торгов составил 727 млн руб.
Краткосрочная картина
Цена акций сталелитейщика простояла в боковике в четверг. Она и ранее демонстрировала сдержанное в амплитуде движение, а в отсутствие западных инвесторов в День благодарения в США активность участников рынка не позволила объемам торгов дотянуть до 1 млрд руб.
Отмечалось, что был шанс на повторный штурм нисходящего тренда в районе 1710, однако он до сих пор не реализован, а динамика MACD и RSI на дневном графике продолжает тревожно ухудшаться.
Выход вниз из пологого растущего канала усилит негативные сигналы.
До дивидендной отсечки остается две недели.
Внешний фон
Внешний фон сегодня с утра складывается негативный. Индексы АТР демонстрируют отрицательную направленность. Фьючерс на S&P 500 утром дешевеет на 1%. Нефть Brent снижается на 2,3%. Фьючерсы на сталь и железную руду в Китае дешевеют. Открытие ожидается ниже уровня закрытия предыдущей сессии.
Уровни сопротивления: 1677 / 1710 / 1735
Уровни поддержки: 1650 / 1621 / 1600 / 1575
Долгосрочная картина
В акциях Северстали сохраняется долгосрочная восходящая тенденция. На максимумах года цена заметно оторвалась от своей 200-дневной скользящей средней и удерживалась выше нее вплоть до сентября, когда произошел возврат в район летних минимумов, а впоследствии и более серьезный откат. Сейчас цена восстанавливается после коррекции.
Cтабильные ежеквартальные дивиденды и высокая дивидендная доходность привлекают инвесторов. Консенсус-прогноз, по данным Интерфакса, сейчас находится на уровне 1996 руб.
БКС Мир инвестиций
Рекомендованные новости
Рубль укрепляется опережающими темпами
Кто сегодня в лидерах отскока
Отчет Газпрома за III квартал. Отличные результаты
5 идей в российских акциях: коррекция лишь увеличивает потенциал роста
АФК Система. Как изменился дисконт к дочкам
Энергетический кризис: откуда ты взялся и когда закончишься
Омикрон. Что известно про новый штамм коронавируса
Кто и как шортит российский рынок
Адрес для вопросов и предложений по сайту: bcs-express@bcs.ru
* Материалы, представленные в данном разделе, не являются индивидуальными инвестиционными рекомендациями. Финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном разделе, могут не подходить Вам, не соответствовать Вашему инвестиционному профилю, финансовому положению, опыту инвестиций, знаниям, инвестиционным целям, отношению к риску и доходности. Определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора. ООО «Компания БКС» не несет ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций, либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данном разделе.
Информация не может рассматриваться как публичная оферта, предложение или приглашение приобрести, или продать какие-либо ценные бумаги, иные финансовые инструменты, совершить с ними сделки. Информация не может рассматриваться в качестве гарантий или обещаний в будущем доходности вложений, уровня риска, размера издержек, безубыточности инвестиций. Результат инвестирования в прошлом не определяет дохода в будущем. Не является рекламой ценных бумаг. Перед принятием инвестиционного решения Инвестору необходимо самостоятельно оценить экономические риски и выгоды, налоговые, юридические, бухгалтерские последствия заключения сделки, свою готовность и возможность принять такие риски. Клиент также несет расходы на оплату брокерских и депозитарных услуг, подачи поручений по телефону, иные расходы, подлежащие оплате клиентом. Полный список тарифов ООО «Компания БКС» приведен в приложении № 11 к Регламенту оказания услуг на рынке ценных бумаг ООО «Компания БКС». Перед совершением сделок вам также необходимо ознакомиться с: уведомлением о рисках, связанных с осуществлением операций на рынке ценных бумаг; информацией о рисках клиента, связанных с совершением сделок с неполным покрытием, возникновением непокрытых позиций, временно непокрытых позиций; заявлением, раскрывающим риски, связанные с проведением операций на рынке фьючерсных контрактов, форвардных контрактов и опционов; декларацией о рисках, связанных с приобретением иностранных ценных бумаг.
Приведенная информация и мнения составлены на основе публичных источников, которые признаны надежными, однако за достоверность предоставленной информации ООО «Компания БКС» ответственности не несёт. Приведенная информация и мнения формируются различными экспертами, в том числе независимыми, и мнение по одной и той же ситуации может кардинально различаться даже среди экспертов БКС. Принимая во внимание вышесказанное, не следует полагаться исключительно на представленные материалы в ущерб проведению независимого анализа. ООО «Компания БКС» и её аффилированные лица и сотрудники не несут ответственности за использование данной информации, за прямой или косвенный ущерб, наступивший вследствие использования данной информации, а также за ее достоверность.